ИИ экономиканы төңкеріске ұшыратты: Micron басшысы құрылымдық өзгерісті жариялайды
Micron бас директоры Санджай Мехротра жасанды интеллект дәуірі жад нарығының іргелі қағидаттарын мәңгілікке өзгерткенін мәлімдеді. Оның айтуынша, жад циклдік биржалық тауардан стратегиялық ресурсқа айналды, ал сала бұрын-соңды болмаған тұрақты өсу кезеңіне енді.
Айдахо штатындағы Бойс қаласындағы жаңа жартылай өткізгіш зауытының алаңында сөйлеген Мехротра ондаған жылдар бойы сектор динамикасын айқындаған дәстүрлі «өрлеу-құлдырау» циклдері өткен шаққа айналып бара жатқанын атап өтті. Micron осы стратегия аясында АҚШ-та өндірістік қуаттар мен ҒЗТКЖ-ны кеңейтуге $250 млрд инвестициялап, екі жаңа кәсіпорын салуда.
Жад — ЖИ инфрақұрылымы ретінде
Мехротраның негізгі тезисі — жасанды интеллект сұраныстың мүлдем жаңа сипатын қалыптастырды. Клиенттер енді қарапайым тауарлардағыдай жеткізушіні тек баға бойынша таңдамайды. Енді жад микросхемалары нақты процессорлар мен сервер архитектураларына қарай іріктеледі, ал бүкіл жүйенің өнімділігі жадтың сапасы мен сипаттамаларына тікелей байланысты.
«Сондықтан мен жадты ЖИ дәуірінің стратегиялық инфрақұрылымы деп атаймын, — деді ол. — Бүгінде жадсыз ЖИ-ді елестету мүмкін емес. ЖИ негізіндегі жүйелерге жад барған сайын көбірек қажет».
Сандар бетбұрысты растайды
Micron-ның қаржылық көрсеткіштері бұл тезисті толық растайды. Үшінші фискалдық тоқсандағы кіріс өткен жылдың сәйкес кезеңіндегі $9,30 млрд-қа қарсы $41,46 млрд-қа дейін өсті. Жалпы маржа өткен жылығы 37,7%-бен салыстырғанда 84,6%-ға жетті, ал төртінші тоқсанда компания шамамен 86% деңгейіне шығуды күтеді.
Қазіргі басты қиындық — өндірістік қуаттар. Мехротра зауыттар клиенттердің сұранысын өтей алмайтынын мойындады: тек деректер орталықтарының өзіне Micron шығара алатын микросхемалардан шамамен 50%-ға көп қажет. Болашақта сұраныс тек өсе түседі — компания басшысы перспективалы сатып алушылар қатарында ұшқышсыз көліктер, роботтар және жасанды интеллекті бар тұрмыстық техника өндірушілерін атады.
Тәуекелдер мен балама көзқарас
Алайда бәрі бірдей бұл оптимизмді бөліспейді. Маусым айында Micron, Samsung және SK Hynix-ке қарсы ұжымдық талап қойылды: талапкерлер өндірушілерді DRAM жадына бағаны сөз байласып, жасанды түрде көтерді деп айыптайды. CXMT қоса алғанда, қытайлық компаниялар да өндірісті ұлғайтуда, бұл Мехротраның айтуынша, ЖИ арқасында сала кеткен қатаң баға бәсекелестігін қайтаруы мүмкін.
Менің сараптамалық көзқарасым: Мехротраның мәлімдемелері — жай корпоративтік оптимизм емес, нақты құрылымдық өзгерістің көрінісі. ЖИ шынымен де жадты энергия ресурстарымен салыстыруға болатын маңызды ресурсқа айналдыруда. Бірақ тарих үйретеді: жоғары маржа әрқашан жаңа ойыншыларды тартады және артық өндірісті тудырады. Мәселе циклділіктің қайта оралатынында емес, оның нарыққа қашан және қаншалықты қатты соққы беретінінде.