Ресей Банкі крипто нарығын толық деанонимизациялауды бастайды: инвесторлар үшін не өзгереді
Ресейлік реттеуші крипторынқа бақылауды түбегейлі күшейтуге дайындалуда. Ресей Банкі цифрлық активтер операторларына өзінің ақшаны жылыстатуға қарсы дерекқорына — «Клиентіңді біл» платформасына қол жеткізуді ұсынуды көздеп отыр. Негізінен, бұл KYC халықаралық стандартының отандық аналогы, бірақ нарық қатысушыларына қойылатын талаптар әлдеқайда қатаң.
Росфинмониторинг директорының кеңесшісі Влада Корчагина «Ресейдегі цифрлық активтер» профильдік форумында алдағы реформаның егжей-тегжейлерін ашты. Енді цифрлық депозитарийлер мен брокерлер пайдаланушыларды терең сәйкестендіруден өткізуге және транзакцияларды travel rule ережесі бойынша сүйемелдеуге міндетті болады. Бұл Ресейдегі криптоактивтер нарығындағы анонимділіктің іс жүзінде жойылатынын білдіреді.
Верификацияның жаңа ережелері: заңды тұлғалардан бенефициарларға дейін
Крипторынқа қатысушылардың барлығы толық сәйкестендіру рәсіміне тап болады. Корпоративтік клиенттер үшін бұл ұйымның өзі, оның заңды өкілдері, пайда алушылар және түпкілікті бенефициарлар туралы егжей-тегжейлі мәліметтер жинауды білдіреді. Дәстүрлі брокерлер мен басқарушы компаниялар әзірге қысқартылған құжаттар пакетін жинай алады, бірақ клиент цифрлық валюталарға инвестиция салғысы келсе, делдал толық верификациядан өткізуге мәжбүр болады.
Заң шығарушылар жеңілдік механизмдерін де қарастырған: депозитарийлер мен криптоайырбастау орындарына верификацияны үшінші тараптың қаржы институттарына — коммерциялық банктерге немесе бағалы қағаздар нарығының кәсіби қатысушыларына тапсыруға рұқсат етіледі. Алайда инвестордың табысының заңдылығына күдік туындаған жағдайда, компания цифрлық шот ашудан дәлелді түрде бас тарта алады.
Бақылаудың бес түрі және travel rule: не өзгереді
Жаңа заң жобасы қатаң бақылауға жататын криптоактивтермен операциялардың бес түрін бекітеді. Қаржы ұйымдары 1 миллион рубльден басталатын кез келген мәмілелер туралы Росфинмониторингке жедел хабарлауға міндетті болады. FATF әзірлеген travel rule халықаралық стандартына ерекше назар аударылады. Осы ережеге сәйкес, криптовалютаны аудару кезінде делдал төлеммен бірге қатысушылардың жеке деректерін де беруге міндетті — дәл коммерциялық банктер стандартты ақша аударымдарын төлеуші мен алушы туралы ақпаратпен автоматты түрде сүйемелдейтіні сияқты.
Цифрлық валютаны немесе цифрлық құқықтарды аударумен бірге жіберуші мен алушы туралы деректер беріледі. Мұндай ақпаратпен аударымдарды сүйемелдеуге жүйеге толық интеграцияланған цифрлық депозитарийлер мен клиенттердің тапсырыстарын қабылдайтын брокерлер міндетті. Бұл блокчейн желілеріне бастапқыда енгізілген анонимділікті толығымен жояды.
Үкіметтің № 1194918-8 заң жобасы Мемлекеттік Думамен 21 сәуірде бірінші оқылымда қабылданды. 2026 жылдың 1 шілдесінен бастап, ол түпкілікті қабылданған жағдайда, азаматтар мен компаниялар криптовалютаны тек Орталық банк тізіліміндегі лицензияланған делдалдар арқылы заңды түрде сатып ала алады. Біліктілігі жоқ инвесторлар үшін активтердің шектеулі тізіміне жылына 300 мың рубль лимит белгіленеді — оған биткоин, Ethereum, USDT және USDC кіреді деп күтілуде. Білікті инвесторларға анонимділерден басқа кез келген криптовалюталар қолжетімді болады. Ел ішінде криптовалютамен есеп айырысуға тыйым салынады, ал ресейлік реттеу аясында кастодиалды емес сақтау әзірге қарастырылмаған.
Менің сараптамалық пікірім: Бұл жай ғана қатаңдату емес — бұл парадигманың түбегейлі өзгеруі. Ресей нарығы криптовалюта қолжетімді, бірақ мемлекет үшін толығымен ашық болатын модельге қарай жылжуда. Институционалдық инвесторлар үшін бұл оң сигнал болуы мүмкін, бірақ анонимділікті бағалайтын бөлшек трейдерлер қатаң таңдау алдында тұрады: құпиялылықты жоғалту арқылы заңдастыру немесе бұғаттау қаупімен «сұр» аймаққа кету.